دور العملات الرقمية المشفرة في تنويع المحافظ الاستثمارية (2024)

صعود العملات الرقمية المشفرة كفئة أصول

ظهرت العملات الرقمية المشفرة في عام 2009 مع إنشاء البيتكوين، وهي أول عملة رقمية لامركزية. ومنذ ذلك الحين، توسعت سوق العملات الرقمية بشكل كبير، حيث تتوفر الآن الآلاف من الأصول الرقمية التي يخدم كل منها أغراضًا مختلفة - من مخزن للقيمة ووسيط للتبادل إلى منصات للتطبيقات اللامركزية (dApps) والعقود الذكية.

البيتكوين كذهب رقمي

البيتكوين غالبًا ما يشار إليها باسم "الذهب الرقمي" نظرًا لمحدودية المعروض منها ودورها كمخزن للقيمة. وعلى غرار الذهب، يُنظر إلى البيتكوين على أنها تحوط ضد التضخم وأصل آمن في أوقات عدم اليقين الاقتصادي. ونتيجة لذلك، ينظر العديد من المستثمرين إلى البيتكوين باعتبارها مخزنًا طويل الأجل للقيمة يمكن أن يوفر الاستقرار في محفظة متنوعة.

منصات الإيثيريوم والعقود الذكية

قدمت Ethereum، وهي ثاني أكبر عملة رقمية مشفرة من حيث القيمة السوقية، مفهوم العقود الذكية - وهي عقود ذاتية التنفيذ مع كتابة شروط الاتفاقية مباشرة في التعليمات البرمجية. تدعم بلوك تشين الإيثريوم مجموعة واسعة من التطبيقات اللامركزية (dApps)، مما يجعلها منصة مهمة في النظام البيئي للعملات الرقمية. كما اكتسبت منصات العقود الذكية الأخرى، مثل Solana و Binance Smart Chain، زخمًا أيضًا، مما أتاح للمستثمرين الانفتاح على عالم التمويل اللامركزي المتنامي (DeFi) والرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs).

العملات المستقرة

العملات المستقرة هي نوع من العملات الرقمية المُشفرة المُصممة للحفاظ على قيمة مستقرة من خلال ربطها بأصل احتياطي، مثل الدولار الأمريكي أو الذهب، ويمكن استخدامها كسلعة للتحوط ضد التقلبات. توفر العملات المستقرة الشهيرة مثل Tether (USDT) و USDC طريقة للمستثمرين للمشاركة في سوق العملات الرقمية دون التقلبات العالية المرتبطة عادةً بالأصول الرقمية. تُستخدم العملات المستقرة بشكل متزايد في التداول والإقراض وكوسيلة للتبادل داخل النظام البيئي للعملات الرقمية.

العملات البديلة والتنويع:

بالإضافة إلى البيتكوين والإيثيريوم، هناك الآلاف من العملات الرقمية البديلة (العملات الرقمية البديلة) التي تخدم أغراضًا مختلفة في اقتصاد العملات الرقمية. تقدم العملات البديلة مثل كاردانو وبولكادوت وتشينلينك وظائف مختلفة ويمكن أن توفر تنويعًا في محفظة العملات الرقمية. ومع ذلك، فإن هذه الأصول تميل إلى أن تكون أكثر تقلبًا ومضاربة مقارنة بالبيتكوين والإيثريوم، والتي غالبًا ما تُستخدم كمعايير في مقارنات مؤشرات السوق.

فوائد إدراج العملات الرقمية في المحافظ الاستثمارية!

يمكن أن يوفر دمج العملات الرقمية المشفرة في محفظة استثمارية العديد من المزايا المحتملة، لا سيما فيما يتعلق بالتنويع وتعزيز العائد:

ارتباط منخفض بالأصول التقليدية:

أحد أكثر الأسباب المقنعة لتضمين العملات الرقمية في المحفظة هو ارتباطها المنخفض تاريخيًا بفئات الأصول التقليدية مثل الأسهم والسندات والعقارات. هذا الارتباط المنخفض يعني أن العملات الرقمية المشفرة يمكن أن توفر مزايا التنويع، مما قد يقلل من التقلبات الإجمالية للمحفظة. خلال فترات ضغوط السوق، عندما قد تنخفض الأصول التقليدية، يمكن أن تتصرف العملات الرقمية بشكل مختلف، مما يوفر تحوطًا ضد الانكماش الأوسع نطاقًا في السوق ويعزز إدارة المخاطر.

إمكانية تحقيق عائد مرتفع:

العملات الرقمية أظهرت إمكانية تحقيق ارتفاع كبير في الأسعار، حيث حققت أصول مثل البيتكوين والإيثيريوم عوائد كبيرة على مدار العقد الماضي، وغالبًا ما تفوقت على السلع التقليدية. وفي حين أن إمكانية تحقيق عوائد عالية تترافق مع زيادة التقلبات والمخاطر، إلا أن تخصيص جزء صغير للعملات الرقمية يمكن أن يعزز من العائد الإجمالي للمحفظة.

الوصول إلى الخدمات المالية المبتكرة:

أتاح ظهور التمويل اللامركزي (DeFi) فرصًا استثمارية جديدة في مجال العملات الرقمية. تسمح منصات DeFi للمستخدمين بالإقراض والاقتراض والتداول وكسب الفائدة على أصولهم الرقمية دون الحاجة إلى وسطاء ماليين تقليديين، مما يعزز استراتيجيات الاستثمار. من خلال المشاركة في DeFi، يمكن للمستثمرين الوصول إلى الخدمات المالية المبتكرة وربما كسب عوائد أعلى مقارنة بالاستثمارات التقليدية.

التحوط ضد التضخم:

مع استمرار البنوك المركزية في جميع أنحاء العالم في تنفيذ سياسات نقدية توسعية، تزايدت المخاوف بشأن التضخم، مما يسلط الضوء على دور البيتكوين كتحوط محتمل. وغالبًا ما يُنظر إلى العملات الرقمية، ولا سيما البيتكوين، على أنها وسيلة تحوط ضد التضخم بسبب محدودية المعروض منها وطبيعتها اللامركزية. قد يفكر المستثمرون الذين يتطلعون إلى حماية محافظهم الاستثمارية من آثار التضخم المتآكلة في تخصيص جزء من أصولهم للعملات الرقمية.

مخاطر وتحديات الاستثمار في العملات الرقمية!

في حين أن العملات الرقمية تُقدم مزايا كبيرة، إلا أنها تنطوي أيضًا على مخاطر فريدة من نوعها يجب على المستثمرين أخذها في الاعتبار:

التقلبات:

تُعرف العملات الرقمية بتقلب أسعارها الشديد، مما يساهم في ارتفاع الانحراف المعياري مقارنةً باستثمارات الأسهم التقليدية، مما يجعلها فئة أصول مختلفة. يمكن أن تتقلب قيمة الأصول الرقمية بشكل كبير خلال فترات قصيرة، مما يؤدي إلى تحقيق مكاسب أو خسائر كبيرة، وهو ما يؤكد الحاجة إلى إدارة المخاطر بحذر. قد يكون هذا التقلب صعبًا على المستثمرين غير المُستعدين لتقلبات الأسعار السريعة الشائعة في سوق العملات الرقمية.

عدم اليقين التنظيمي:

لا تزال البيئة التنظيمية للعملات الرقمية في تطور مستمر، حيث تتخذ الحكومات في جميع أنحاء العالم نُهجًا مختلفة تجاه الأصول الرقمية. يمكن أن يكون للإجراءات التنظيمية، مثل حظر تداول العملات الرقمية أو القيود المفروضة على العروض الأولية للعملات الرقمية (ICOs)، تأثير كبير على السوق. يجب أن يظل المستثمرون على اطلاع دائم بالمشهد التنظيمي وأن يكونوا مستعدين للتغييرات التي قد تؤثر على ممتلكاتهم من العملات الرقمية.

المخاطر الأمنية:

يُمثل أمن استثمارات العملات الرقمية المشفرة مصدر قلق كبير، لا سيما بسبب مخاطر القرصنة والسرقة، والتي يمكن أن تؤثر بشكل كبير على الأداء العام لمؤشر السوق. وعلى عكس الأنظمة المالية التقليدية، فإن العملات الرقمية المشفرة ليست مؤمَّنة من قِبل هيئات حكومية مثل مؤسسة التأمين الفيدرالية (FDIC). يجب أن يتخذ المستثمرون خطوات لتأمين أصولهم الرقمية، مثل استخدام محافظ الأجهزة والمصادقة ذات العاملين، للحماية من الخسائر المحتملة.

التلاعب بالأسواق:

إن السيولة المنخفضة نسبيًا وغياب التنظيم في سوق العملات الرقمية المشفرة يمكن أن يجعلها عرضة للتلاعب. يمكن أن تؤدي ممارسات مثل مخططات الضخ والإغراق، حيث يتم تضخيم سعر العملة المشفرة بشكل مصطنع ثم بيعها بسرعة، إلى خسائر كبيرة للمستثمرين غير المرتابين. من الضروري توخي العناية الواجبة والحذر عند الاستثمار في العملات الرقمية الأقل شهرة أو ذات السيولة المنخفضة، حيث يمكن أن تؤثر بشكل كبير على نسبة شارب للمحفظة التقليدية.

التكنولوجيا ومخاطر التبني:

لا تزال العملات الرقمية المشفرة وتكنولوجيا سلسلة الكتل في المراحل الأولى من التطوير، ومع ذلك فإن لديها القدرة على تحقيق أداء جيد عندما تنضج. على هذا النحو، هناك مخاطر تتعلق باعتماد هذه الأصول والتقدم التكنولوجي لهذه الأصول. على سبيل المثال، يمكن أن تؤثر التغييرات في آليات الإجماع أو ترقيات البرامج أو نقاط الضعف في الشبكة على وظائف وقيمة العملة المشفرة، مما قد يؤدي إلى ضعف الأداء مقابل مؤشر السوق. بالإضافة إلى ذلك، تعتمد قابلية بعض العملات المشفرة للاستمرار على المدى الطويل على اعتمادها على نطاق واسع، وهو أمر غير مضمون.

استراتيجيات دمج العملات الرقمية المشفرة في المحافظ الاستثمارية

وبالنظر إلى الفوائد والمخاطر المرتبطة بالعملات الرقمية، ينبغي على المستثمرين النظر في الاستراتيجيات التالية عند إضافة الأصول الرقمية إلى محافظهم الاستثمارية للتخفيف من المخاطر.

ابدأ بتخصيص مبلغ صغير:

نظرًا لارتفاع معدل التقلبات والمخاطر المرتبطة بالعملات الرقمية، يُنصح بالبدء بتخصيص نسبة صغيرة، تتراوح عادةً بين 1% و5% من إجمالي المحفظة للتخفيف من الخسائر المحتملة. يسمح ذلك للمستثمرين بالاستفادة من الاتجاه الصعودي المحتمل للأصول الرقمية مع الحد من تأثير التقلبات على المحفظة الإجمالية عبر فئات الأصول المختلفة.

التنويع داخل العملات الرقمية:

تمامًا كما هو الحال مع الأصول التقليدية، يمكن أن يساعد التنويع في مجال العملات الرقمية في إدارة المخاطر وتحسين نسبة شارب للمحفظة الاستثمارية. يجب أن يفكر المستثمرون في الاحتفاظ بمزيج من العملات الرقمية المختلفة، مثل البيتكوين والإيثيريوم وعملات بديلة مختارة، لتوزيع المخاطر والاستفادة من النمو عبر قطاعات مختلفة من السوق.

إعادة التوازن بانتظام:

نظرًا لتقلبات العملات الرقمية، فإن إعادة التوازن المنتظمة للمحفظة أمر بالغ الأهمية. تساعد إعادة التوازن في الحفاظ على التخصيص المرغوب للعملات الرقمية ويمكن أن تحافظ على الأرباح خلال فترات الارتفاع الكبير في الأسعار. كما أنها تضمن أيضًا أن تظل المحفظة متماشية مع قدرة المستثمر على تحمل المخاطر وأهدافه الاستثمارية، بما في ذلك دور البيتكوين.

ضع في اعتبارك أدوات الاستثمار السلبي:

بالنسبة للمستثمرين الذين لا يشعرون بالارتياح لشراء العملات الرقمية وإدارتها بشكل مباشر، فإن أدوات الاستثمار السلبي مثل الصناديق المتداولة في بورصة العملات الرقمية (ETFs) أو الصناديق الاستئمانية توفر بديلاً. توفر هذه الأدوات التعرض لسلة من العملات الرقمية المشفرة أو أصل رقمي واحد، مما يجعل من السهل دمجها في محفظة استثمارية تقليدية.

ابق على اطلاع وتكيّف:

يتطور سوق العملات الرقمية باستمرار، مع ظهور تطورات وابتكارات جديدة بانتظام. يجب أن يظل المستثمرون على اطلاع على اتجاهات السوق والتغيرات التنظيمية والتطورات التكنولوجية لاتخاذ قرارات مستنيرة عبر فئات الأصول المختلفة. إن القدرة على التكيف والاستعداد لتعديل الاستراتيجيات مع تطور السوق هو مفتاح نجاح الاستثمار في العملات الرقمية.

الخلاصة:

لقد أصبحت العملات الرقمية المُشفرة مكونًا متزايد الأهمية في المحافظ الاستثمارية الحديثة، حيث توفر مزايا التنويع، وإمكانية تحقيق عوائد عالية، وتحوطًا ضد التضخم. ومع ذلك، فإنها تنطوي أيضًا على مخاطر كبيرة، بما في ذلك التقلبات، وعدم اليقين التنظيمي، والمخاوف الأمنية.

من خلال اعتماد نهج استراتيجي، مثل البدء بتخصيص مبلغ صغير، والتنويع داخل العملات الرقمية، والبقاء على اطلاع، يمكن للمستثمرين دمج الأصول الرقمية بفعالية في محافظهم الاستثمارية وربما تعزيز عوائدهم الإجمالية. ومع استمرار سوق العملات الرقمية في النضوج، من المرجح أن ينمو دورها في المحافظ الاستثمارية المتنوعة، مما يجعلها مجالاً لا يمكن للمستثمرين تجاهله.

تم إعداد المعلومات الواردة هنا بواسطة TradeFT ولا يُقصد بها أن تشكل نصيحة استثمارية، لا سيما فيما يتعلق بنسبة شارب لاستراتيجيات الاستثمار المختلفة. يتم تقديم المعلومات الواردة في هذه الوثيقة كرسالة تسويقية عامة لأغراض إعلامية فقط، ولا ينبغي اعتبارها استراتيجيات استثمار نهائية.

إن المواد والتحليلات والآراء الواردة أو المشار إليها أو المقدمة في هذه الوثيقة مخصصة فقط لأغراض إعلامية وتعليمية، وهي بمثابة دليل لإدارة المخاطر. لا يمثل الرأي الشخصي للمؤلف ولا ينبغي أن يفسر على أنه بيان أو توصية أو نصيحة استثمارية. يجب ألا يعتمد متلقو هذه المعلومات على هذه المعلومات فقط ويجب أن يقوموا بالبحث/التحليل الخاص بهم، خاصة عند النظر في أداء العملات الرقمية مقابل الأسهم التقليدية. قد يؤدي الاعتماد العشوائي على المواد التوضيحية أو المعلوماتية إلى خسائر، خاصة إذا وضع المستثمرون كل بيضهم في سلة واحدة. يجب عليك دائمًا تحديد مدى تحملك للمخاطر وعدم الاستثمار بأكثر مما يمكن أن تخسره. الأداء والتنبؤات السابقة ليست مؤشرات موثوقة للنتائج المستقبلية

ولذلك، لن تتحمل TradeFT أي مسؤولية عن أي خسائر للمتداولين بسبب استخدام ومحتوى المعلومات المقدمة هنا.